الفوركس استراتيجية التداول المبادلة

التحوط مع مقايضات العملات حجم الثروات التي تتغير في سوق العملات تقزم من جميع الأسواق المالية الأخرى. الوسطاء المتخصصين، البنوك، البنوك المركزية. والشركات، ومديري المحافظ، وصناديق التحوط ومستثمري التجزئة تجارة كميات مذهلة من العملات في جميع أنحاء العالم على أساس مستمر. (لا توجد برامج صارمة الفوركس، ولكن لا تزال هناك بعض البدائل التعليمية المتقدمة لتجار الفوركس انظر 5 تسميات الفوركس.) توتوريال: أعلى 10 قواعد تداول العملات الأجنبية نظرا لحجم المعاملات في سوق العملات، مخاطر العملة. هذه هي المخاطر المالية التي تنشأ عن التغيرات المحتملة في سعر صرف عملة واحدة مقابل أخرى. يمكن لحركات العملة السلبية غالبا ما تسحق عائدات محفظة إيجابية أو تقلل من عائدات مشروع تجاري دولي مزدهر خلاف ذلك. سوق تبادل العملات هو أحد الطرق للتحوط من هذه المخاطر. مقايضات العملات إن مقايضة العملات هي أداة مالية تساعد الأطراف على مقايضة المبادىء الافتراضية بعملات مختلفة وبالتالي دفع مدفوعات الفائدة على العملة المستلمة. إن الغرض من مقايضات العملات هو التحوط ضد التعرض للمخاطر المرتبطة بتقلبات أسعار الصرف، وضمان استلام الأموال الأجنبية، وتحقيق أسعار فائدة إقراض أفضل. تتكون مقايضات العمالت من مبدينين افتراضيين يتم تبادلهما في بداية ونهاية االتفاقية. ويمكن للشركات التي تتعرض لألسواق الخارجية أن تخفف من مخاطرها في كثير من األحيان مع أربعة أنواع محددة من عقود تبادل العمالت األجنبية اآلجلة) لاحظ أنه في الأمثلة التالية، تم حذف تكاليف المعاملة لتبسيط شرح هيكل الدفع (: يدفع الطرف ألف سعر ثابت بعملة واحدة ، يدفع الطرف باء سعر ثابت بعملة أخرى. النظر في شركة أمريكية (الطرف أ) التي تتطلع إلى فتح مصنع في ألمانيا حيث تكاليف الاقتراض أعلى في أوروبا من في المنزل. بافتراض أن سعر صرف اليورو 0.6 دولار. تحتاج الشركة الأمريكية إلى 3 ملايين يورو لاستكمال مشروع توسع في ألمانيا. يمكن للشركة استعارة 3 ملايين يورو في 8 في أوروبا، أو 5 ملايين في 7 في الولايات المتحدة. تقترض الشركة 5 ملايين في 7، ثم يدخل في مبادلة لتحويل القرض بالدولار إلى اليورو. قد يكون الطرف المقابل في المبادلة شركة ألمانية تتطلب 5 ملايين دولار أمريكي. وبالمثل، فإن الشركة الألمانية سوف تكون قادرة على تحقيق معدل اقتراض أرخص محليا من الخارج ويقول أن الألمان يمكن الاقتراض في 6 داخل من البنوك داخل حدود البلاد. يتيح إلقاء نظرة على المدفوعات الفعلية التي يتم إجراؤها باستخدام اتفاقية المقايضة هذه. في بداية العقد، تقدم الشركة الألمانية للشركة الأمريكية مبلغ 3 ملايين يورو اللازمة لتمويل المشروع، وفي مقابل 3 ملايين يورو، تقدم الشركة الأمريكية للطرف المقابل الألماني 5 ملايين يورو. وفي وقت لاحق، كل ستة أشهر للسنوات الثلاث المقبلة (طول العقد)، فإن الطرفين مبادلة المدفوعات. يدفع البنك الألماني الشركة الأمريكية منتج بقيمة 5 ملايين (المبلغ النظري المدفوع من قبل الشركة الأمريكية إلى البنك الألماني عند البدء) و 7 (السعر الثابت المتفق عليه) و 5 (180 يوما 360 يوما). وستصل هذه الدفعة إلى 175،000 (5 ملايين × 7 × 5). تدفع الشركة الأمريكية البنك الألماني منتجا بقيمة 3 ملايين يورو (المبلغ الافتراضي الذي يدفعه البنك الألماني إلى الشركة الأمريكية عند البدء)، و 6 (السعر الثابت المتفق عليه)، و 5 (180 يوما 360 يوما). وستصل هذه الدفعة إلى 000 90 يورو (3 ملايين يورو × 6 × 5). وسيتبادل الطرفان هذين المبلغين الثابتين كل ستة أشهر. وبعد ثلاث سنوات من بدء العقد، يقوم الطرفان بتبادل المديرين الافتراضيين. وبناء على ذلك، ستدفع الشركة الأمريكية للشركة الألمانية 3 ملايين يورو وستقوم الشركة الألمانية بدفع 5 ملايين شركة أمريكية. الطرف (أ) يدفع سعر ثابت بعملة واحدة، يدفع الطرف (ب) سعر عائم على عملة أخرى. وباستخدام المثال أعلاه، ستظل الشركة الأمريكية (الطرف أ) تسدد دفعات ثابتة عند 6.0 بينما يدفع البنك الألماني (الطرف ب) سعر فائدة عائم (على أساس معدل مرجعي محدد سلفا، مثل ليبور). هذه الأنواع من التعديلات على اتفاقيات مقايضة العملات تعتمد عادة على متطلبات الأطراف الفردية بالإضافة إلى أنواع متطلبات التمويل وإمكانيات القروض المثلى المتاحة للشركات. ويمكن أن يكون أي من الطرفين ألف أو باء هو الأجر الثابت في حين يدفع الطرف المقابل السعر المتغير. ويدفع الجزء ألف معدل عائم على عملة واحدة، ويدفع الطرف باء أيضا معدل شتائم على أساس عملة أخرى. وتقوم كل من الشركة الأمريكية (الطرف A) والبنك الألماني (الطرف B) بدفع معدلات عائمة على أساس معدل مرجعي. (تعرف على كيفية عمل هذه المشتقات وكيف يمكن للشركات الاستفادة منها راجع مقايضة المقايضات.) مخاطر التحوط إن ترجمات العملات هي مخاطر كبيرة للشركات التي تمارس الأعمال عبر الحدود. تتعرض الشركة لمخاطر العملة عندما يتم تحويل الدخل المكتسب في الخارج إلى أموال البلد المحلي، وعندما يتم تحويل الذمم الدائنة من العملة المحلية إلى العملة الأجنبية. استذكر مثال مبادلة العملة الفانيلي العادي الخاص بنا باستخدام الشركة الأمريكية والشركة الألمانية. هناك العديد من المزايا لترتيب المبادلة للشركة الأمريكية. أولا، الشركة الأمريكية قادرة على تحقيق معدل إقراض أفضل عن طريق الاقتراض في 7 محليا بدلا من 8 في أوروبا. أسعار الفائدة المحلية الأكثر تنافسية على القرض، وبالتالي انخفاض مصروفات الفائدة. هو على الأرجح نتيجة للشركة الأمريكية المعروفة بشكل أفضل في الولايات المتحدة عنها في أوروبا. ومن المفيد أن ندرك أن هيكل المبادلة هذا يشبه أساسا الشركة الألمانية التي تشتري السندات المقومة باليورو من الشركة الأمريكية بمبلغ 3 ملايين يورو. وتشمل مزايا هذه المبادلة العملة أيضا استلام مضمونة من 3 ملايين يورو اللازمة لتمويل المشروع الاستثماري للشركة وغيرها من الصكوك، مثل العقود الآجلة، ويمكن استخدامها في وقت واحد للتحوط من مخاطر سعر الصرف. ويستفيد المستثمرون من التحوط من مخاطر أسعار صرف العملات الأجنبية أيضا. مدير محفظة الذي يجب شراء الأوراق المالية الأجنبية مع عنصر توزيعات أرباح كبيرة لصندوق الأسهم يمكن أن تحوط المخاطر عن طريق الدخول في مقايضة العملات. للتحوط من تقلبات أسعار الصرف. يمكن لمدير محفظة تنفيذ مقايضة العملة بنفس الطريقة التي تتبعها الشركة. ونظرا لأن التحوط سيؤدي إلى إزالة تقلب أسعار الصرف الأجنبي، فإن التحركات المحتملة في العملات الأجنبية لن يكون لها أثر مفيد على المحفظة. (يمكن أن تؤدي إستراتيجية التداول هذه إلى الحد من مخاطرك، ولكن فقط إذا كنت تستخدمها بشكل فعال، يرجى الرجوع إلى التحوط مع وضع المكالمات والمكالمات.) الخط السفلي يمكن للأطراف التي لديها تعرض كبير للتداول في الفوركس أن تحسن من مخاطرها وتعود من خلال مقايضات العملات. يمكن للمستثمرين والشركات اختيار التخلي عن بعض العائد عن طريق التحوط من مخاطر العملة التي يمكن أن تؤثر سلبا على الاستثمار. ويمكن أن تؤدي أسعار العملات المتقلبة إلى صعوبة إدارة العمليات التجارية العالمية. ويمكن للشركة التي تقوم بأعمال تجارية في جميع أنحاء العالم أن تتأثر بأرباحها تأثرا عميقا بالتغيرات الكبيرة في أسعار العملات. ومع ذلك، لم يعد الحال هو أن مخاطر العملة لا تؤثر إلا على الشركات والمستثمرين الدوليين. وتؤدي التغيرات في أسعار العملات في جميع أنحاء العالم إلى آثار مضاعفة تؤثر على المشاركين في السوق في جميع أنحاء العالم. التحوط هذه المخاطر العملة ممكنة باستخدام مقايضة العملات. أساسيات الفوركس مقايضة تحديث: أبريل 20، 2016 في 9:41 آم في سوق الفوركس. فإن مقايضة العملات الأجنبية هي عبارة عن صفقة عملة من جزأين أو صفين تستخدم لتحويل أو تبديل تاريخ القيمة لموقف الصرف الأجنبي إلى تاريخ آخر، وغالبا ما يكون ذلك أكثر في المستقبل. اقرأ شرحا مباشرا لمقايضة العملات. أيضا، يمكن أن يشير مصطلح تبادل العملات الأجنبية إلى مبلغ النقاط أو نقاط المبادلة التي يضيفها التجار أو يطرحون من سعر الصرف الأولي لقيمة التواريخ، وغالبا ما يكون سعر الصرف الفوري، للحصول على سعر الصرف الآجل عند تسعير معاملة تبادل العملات الأجنبية. كيفية عمل معاملة مقايضة العملات الأجنبية في المرحلة الأولى من معاملة مقايضة العملات الأجنبية، يتم شراء أو بيع كمية معينة من العملة مقابل عملة أخرى بسعر متفق عليه في تاريخ أولي. وغالبا ما يطلق على هذا التاريخ القريب حيث أنه عادة ما يكون أول تاريخ للوصول إلى التاريخ الحالي. في المرحلة الثانية، يتم بيع نفس الكمية من العملة في وقت واحد أو شراؤها مقابل العملة الأخرى بمعدل ثاني متفق عليه في تاريخ آخر للقيمة، وغالبا ما يسمى تاريخ بعيد. إن صفقة مقايضة الفوركس هذه تؤدي بشكل فعال إلى عدم التعرض (أو القليل جدا) إلى السعر الفوري السائد، على الرغم من أن المحطة الأولى تفتح مخاطر السوق الفورية، فإن المحطة الثانية من المقايضة تغلقها فورا. نقاط مبادلة الفوركس وتكلفة حملها يتم تحديد نقاط مقايضة الفوركس إلى تاريخ محدد للقيمة حسابيا من التكلفة الإجمالية التي تنطوي عليها عند تقديم عملة واحدة واقتراض عملة أخرى خلال الفترة الزمنية الممتدة من تاريخ البقعة وحتى تاريخ القيمة. ويسمى هذا في بعض الأحيان تكلفة حمل أو ببساطة تحمل وسيتم تحويلها إلى نقاط العملة من أجل أن تضاف أو طرح من سعر الصرف الفوري. وميكن حتميل هذه احلملة من عدد اأيام من بقعة حتى تاريخ ا لإسدار، اإسافة اإىل اأسعار الفائدة على الودائع بني البنوك السائدة للعملتني حتى تاريخ القيمة ا لأمامية. وبصفة عامة، فإن حمل يكون إيجابيا للطرف الذي يبيع العملة أعلى سعر الفائدة إلى الأمام والسلبية للحزب الذي يشتري العملة سعر الفائدة العالي إلى الأمام. لماذا يتم استخدام مقايضات الفوركس غالبا ما يتم استخدام مقايضة صرف العملات الأجنبية عندما يحتاج المتداول أو أداة التحوط إلى تحويل موقف فوريكس مفتوح إلى الأمام في موعد لاحق لتجنب أو تأخير التسليم المطلوب على العقد. ومع ذلك، يمكن أيضا استخدام تبادل العملات الأجنبية لجعل موعد التسليم أقرب. وكمثال على ذلك، سوف يقوم تجار الفوركس في كثير من الأحيان بتنفيذ عمليات الانقلاب، المعروفة أكثر من الناحية الفنية بمقايضات السندات، لتوسيع تاريخ قيمة ما كان سابقا موضع بقعة دخلت قبل يوم واحد من تاريخ القيمة الفورية الحالية. بعض الوسطاء الفوركس التجزئة (أعلى قائمة وسطاء موثوق) حتى أداء هذه رولوفرز تلقائيا لعملائها على وظائف مفتوحة بعد 05:00 إست. ومن ناحية أخرى، قد ترغب شركة ما في استخدام مقايضة النقد الأجنبي لأغراض التحوط إذا وجدت أن التدفقات النقدية المتوقعة بالعملات، التي كانت محمية بالفعل بعقد صريح آجل، ستتأخر فعليا لمدة شهر إضافي واحد. وفي هذه الحالة، يمكنهم ببساطة تحويل عقودهم الفورية الآجلة للتحوط من شهر واحد. وسيقومون بذلك من خلال الموافقة على مبادلة العملات الأجنبية التي أغلقوا فيها العقد الحالي القريب، ثم فتحوا عقدا جديدا للتاريخ المطلوب بعد شهر واحد. بيان المخاطر: تداول العملات الأجنبية على الهامش يحمل درجة عالية من المخاطر وقد لا تكون مناسبة لجميع المستثمرين. هناك احتمال أن تفقد أكثر من الإيداع الأولي. درجة عالية من الرافعة المالية يمكن أن تعمل ضدك وكذلك بالنسبة لك. مقايضات الفوركس 101 فوركسنوسنو 8211 عندما يقول تاجر الفوركس انهم قد فعلت مجرد مبادلة أو تبادلت موقفهم التداول مع وسيط الفوركس على الانترنت أو صانع سوق مكتب الأمام، هم وعادة ما يشير إلى تنفيذ الصفقة جزءين التي أغلقوا وضع الفوركس لتاريخ قيمة واحدة وفتحت واحدة من نفس الحجم لتاريخ قيمة آخر. بدلا من ذلك، عندما يطلب تاجر الفوركس مبادلة أو اقتباس لمقايضة موقف من تاريخ استحقاق واحد إلى آخر، فإنها ربما تشير إلى عدد النقاط التي سوف تضطر لدفع أو الحصول على لمبادلة موقف الفوركس بين تلك القيمة تواريخ. وعلاوة على ذلك، في معاملة تبادل العملات الأجنبية، وعادة ما يسمى تاريخ القيمة الأولى للوصول تاريخ قريب، في حين أن تاريخ القيمة الثانية للوصول سوف يطلق عليه تاريخ بعيد. ويعتمد عدد نقاط أو نقاط الفوركس المرتبطة بإجراء المقايضة على فرق سعر الفائدة الساري على ودائع سوق المال الموجودة بين العملتين المتورطين في زوج العملات الذي يجري التعامل معه. وهذه عادة ما تعرف بنقاط التبادل وتحسب بموضوعية باستخدام مبدأ تعادل سعر الفائدة. ومع ذلك، يمكن لآثار العرض والطلب تحريك نقاط المقايضة في بعض الأحيان بسبب المعاملات الكبيرة، كما يمكن أن يحدث تحول مفاجئ في التوقعات لمستويات أسعار الفائدة المستقبلية. في معاملة المقايضة، عادة ما يحصل حامل عملة سعر الفائدة الأعلى والحامل الحالي لعملة سعر الفائدة المنخفض على نقاط المقايضة لتعويضها عن وجود عملة أقل عائد. ومن ناحية أخرى، فإن حامل عملة سعر الفائدة األدنى والحامل الحالي لعملة سعر الفائدة األعلى سوف يدفع عادة نقاط المقايضة. فروق تداول المقايضات تخضع المقايضات أيضا بشكل عام لشكل آخر من تكاليف المعاملات التي تفرضها صانع سوق مكاتب الاستقبال أو وسيط الفوركس عبر الإنترنت. وتعرف هذه التكلفة الإضافية بعرض عرض أسعار المبادلة أو توزيع الصفقات. وعادة ما تكون فروقات التداول هذه ضيقة جدا بالنسبة للمقايضات قصيرة الأجل مثل عقود توم القادمة، ولكنها تميل إلى الاتساع مع تمديد عقود المقايضات في تواريخ استحقاقها النهائية. يساعد هذا الفارق في تعويض صانع السوق عن التعامل مع صفقة المقايضة ووضعها في كتابها إلى الأمام. استخدام المقايضات استراتيجيا لتقليل تكاليف المعاملات الناشئة عن المقايضات، فإن معظم تجار الفوركس الذين يشغلون مناصب طويلة الأجل سيتبادلون مراكزهم إلى تاريخ يقابل أفقهم التجاري المتوقع لإغلاق هذا الموقف. التجار الذين قد يستخدمون هذه الاستراتيجية تشمل التجار الاتجاه الذين يمكن أن يشغلون مناصب حتى حركة السوق المتوقعة. وقد يقوم هؤلاء التجار إما باستلام أو استبدال نقاط المقايضة، اعتمادا على وجهة نظرهم على المدى الطويل لزوج العملات. مثال على نوع آخر من تاجر الفوركس الذي يستخدم مقايضات الفوركس قد يكون تاجر حمل. وعادة ما يقوم تاجر التاجر بتأسيس مراكز صرف العملات الأجنبية حيث تكون طويلا العملة ذات سعر الفائدة الأعلى وقصر العملة ذات سعر الفائدة المنخفض. ويتوقع التجار عادة أن تكون قيمة سعر الفائدة أعلى من القيمة بالنسبة إلى العملة ذات المعدل المنخفض مقارنة بأفق التجارة المتوقع. وعادة ما يحصل هؤلاء المتداولون على نقاط مبادلة فقط عندما يقومون بمبادلة موقف تجاري محمل لأن هدفهم الرئيسي هو الربح من فارق سعر الفائدة. ولا یزال ھناك استخدام آخر لمعامالت المبادلة من قبل المحللین الذین یحتاجون إلی مطابقة التدفقات النقدیة للعملة. على سبيل المثال، إذا كان لديهم بعض العملات الأجنبية القادمة في وقت قريب، ولكن سوف تحتاج إليها فقط في غضون أشهر قليلة، ثم أنها قد تختار لمبادلة العملة الأجنبية من خلال بيعه في تاريخ قريب وشرائها في وقت واحد لتاريخ بعيد عندما فإنها تتوقع الحاجة إليها. العروض الحصرية تحذیر المخاطر: قد یکون للتداول في أي سوق صرف العملات الأجنبیة خارج البورصة مکافآت محتملة، ولکنھ یحمل أیضا مخاطر محتملة. هناك تعرض كبير للمخاطر في أي معاملة مالية خارج البورصة، بما في ذلك، على سبيل المثال ال الحصر، الرافعة المالية والجدارة االئتمانية والحماية التنظيمية المحدودة وتقلبات السوق التي قد تؤثر بشكل جوهري على سعر أو سيولة الموجود المالي. يرجى أن تكون على بينة من المخاطر وتكون على استعداد لقبولها من أجل تداول العملات الأجنبية. فوركسنوسنو هو مورد إعلامية مصممة لتوفير استعراض وسيط الفوركس. أعلى المعلومات وسطاء الفوركس والاستعراضات الفوركس ولكن لا تتحمل أي مسؤولية والمسؤولية عن أي استثمار مالي من أي نوع الذي بدأ و أو تنفيذها استنادا إلى أو باستخدام المعلومات من فوريكسنوسنو والشركات التابعة لها. قبل أن تقرر المشاركة في سوق الفوركس خارج البورصة، يجب عليك أن تدرس بعناية أهدافك الاستثمارية، ومستوى خبرتك ورغبتك في المخاطرة. لا تتاجر مع المال الذي لا يمكن أن تخسره. فورنوسنو مملوكة من قبل بروموليتي، وهي منظمة هادفة للربح التي تكسب الإيرادات من الإعلانات المعروضة على فورنسنوسنو والمواقع ذات الصلة. كوبيرايت كوبي 2008-2016 فوريكس نيوس نو. بروموليتي، ليك. كل الحقوق محفوظة.